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The impact of fair trade certification on consumers' willingness to pay for natural cosmetics in Germany

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The cosmetics industry in Germany is diversifying its business orientation to fulfill changing customer needs towards natural cosmetics. The adoption of fair trade (FT) could offer an opportunity for cosmetics producers and this is an area of research that is limited; so far, studies mainly surround the willingness to pay (WTP) on an ethical premium for food products, such as coffee and chocolate. As consumers could react differently to this “ethical improvement” for different product types, analyzing consumer preferences for FT in the context of the cosmetics industry is of high interest. This thesis seeks to understand to what extent and under what conditions could the adoption of FT certification be beneficial for cosmetics producers in Germany. With data obtained through a questionnaire with an experimental design component, the research evaluates how the FT certification paired with brand positioning and product categories would influence the consumers’ WTP for natural cosmetics in Germany. The results suggest that FT certification of natural cosmetics leads to a high WTP an ethical premium among German female consumers. In addition, it was found that it is particularly favorable to introduce FT at products with smaller price ranges, as the WTP in percent is significantly higher for lower price ranges. Finally, it is found that the WTP for FT certified natural cosmetics varies across different product categories but does not vary significantly with brand positioning.
A indústria de cosméticos Alemã está a diversificar a orientação do seu comércio para ir ao encontro da mudança de necessidades dos consumidores para cosméticos naturais. A adoção de um comércio justo pode apresentar uma nova oportunidade aos produtores de cosméticos. No entanto, até hoje as pesquisas realizadas focam principalmente a predisposição para pagar um preço eticamente mais elevado para produtos alimentares como o café e o chocolate. Dado que consumidores de categorias diferentes podem reagir de forma diferente face a essa “melhoria ética”, analisar as preferências dos consumidores para um comércio justo no contexto da indústria de cosméticos é de grande interesse. Esta tese pretende compreender em que medida e em que condições a adoção de um comércio justo poderia ser benéfico para os produtores de cosméticos na Alemanha. Com resultados obtidos por meio de um questionário com um componente de design experimental, esta dissertação avalia em que medida a certificação de comércio justo, considerando também o posicionamento das marcas e as categorias de produto, poderia influenciar a predisposição dos consumidores para pagar por produtos cosméticos naturais na Alemanha. Os resultados sugerem que a certificação de comércio justo de produtos cosméticos naturais leva a uma predisposição para pagar um preço eticamente mais elevado entre consumidoras femininas alemãs. Adicionalmente, foi possível compreender que é particularmente favorável introduzir o comércio justo em produtos com pequenos intervalos de preços, dado que a predisposição para pagar em percentagem é significativamente maior para intervalos de preços menores. Por último, analisando o impacto das categorias de produto e o posicionamento das marcas é possível compreender que a predisposição para pagar por produtos cosméticos com certificado de comércio justo não varia independentemente de ter um preço premium.

Descrição

Palavras-chave

Willingness to pay Consumer preferences Fair trade Natural cosmetics Brand positioning Mass cosmetics Premium cosmetics Germany Female consumers Predisposição para pagar Preferências dos consumidores Comércio justo Cosméticos naturais Posicionamento da marca Cosméticos de massa Cosméticos premium Alemanha Consumidoras femininas

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