Utilize este identificador para referenciar este registo: http://hdl.handle.net/10400.14/16664
Título: Pairs trading profitability and style investing
Autor: Franco, Sara das Neves
Orientador: Faias, José
Data de Defesa: 13-Nov-2014
Resumo: This dissertation studies the performance of the pairs trading strategy in the US stock market between 1962 and 2013. We find that this strategy remains profitable up to the current days, though these profits have been gradually falling. We show that investors are able to outperform the pure statistical arbitrage strategy, if they restrict the pairs matching to same-industry stocks, as they benefit from permanent links. Foremost, we find that industry, size, momentum and volatility style investors benefit from this strategy.
URI: http://hdl.handle.net/10400.14/16664
Aparece nas colecções:FCEE - Dissertações de Mestrado / Master Dissertations
R - Dissertações de Mestrado / Master Dissertations

Ficheiros deste registo:
Ficheiro Descrição TamanhoFormato 
Dissertation Report - Sara Franco.pdf621,5 kBAdobe PDFVer/Abrir


FacebookTwitterDeliciousLinkedInDiggGoogle BookmarksMySpace
Formato BibTex MendeleyEndnote Degois 

Todos os registos no repositório estão protegidos por leis de copyright, com todos os direitos reservados.